Законодательная база Российской Федерации

ПРИКАЗ ФСФР РФ от 24.08.2006 N 06-95/пз-н (ред. от 10.11.2009) "О ПОРЯДКЕ ОКАЗАНИЯ УСЛУГ, СПОСОБСТВУЮЩИХ ЗАКЛЮЧЕНИЮ СРОЧНЫХ ДОГОВОРОВ (КОНТРАКТОВ), А ТАКЖЕ ОСОБЕННОСТЯХ ОСУЩЕСТВЛЕНИЯ КЛИРИНГА СРОЧНЫХ ДОГОВОРОВ (КОНТРАКТОВ)"

7.1. Стороны срочного договора (контракта), заключаемого на бирже (за исключением клирингового центра), должны являться участниками клиринга, осуществляемого клиринговым центром.

(в ред. Приказа ФСФР РФ от 29.03.2007 N 07-33/пз-н)

7.2. Правилами осуществления клиринговой деятельности клирингового центра может быть установлена обязанность участника клиринга обеспечивать исполнение обязательств участника клиринга по срочным договорам (контрактам) посредством передачи в распоряжение клирингового центра денежных средств, ценных бумаг или иностранной валюты (далее - начальная маржа).

7.3. Размер начальной маржи, порядок и иные условия ее передачи в распоряжение клирингового центра определяются клиринговым центром в соответствии с требованиями Положения, а также правил осуществления клиринговой деятельности клирингового центра.

Клиринговый центр должен устанавливать единые правила расчета уровня начальной маржи для срочных договоров (контрактов), заключаемых на условиях одной спецификации.

7.4. В случаях, предусмотренных правилами осуществления клиринговой деятельности, клиринговый центр вправе принимать в качестве обеспечения исполнения денежных обязательств участника клиринга по срочным договорам (контрактам) ценные бумаги в случае, если такие ценные бумаги соответствуют критериям ликвидности, установленным для ценных бумаг, принимаемых в обеспечение исполнения обязательств по маржинальным сделкам.

В случае если ценная бумага, предоставленная в качестве обеспечения исполнения денежных обязательств участника клиринга по срочным договорам (контрактам), перестает соответствовать установленным критериям, то она может учитываться клиринговым центром в составе обеспечения в течение 10 рабочих дней после размещения нового списка ликвидных ценных бумаг на сайте фондовой биржи в соответствии с требованиями Положения о критериях ликвидности ценных бумаг, утвержденного Приказом ФСФР России от 07.03.2006 N 06-25/пз-н (зарегистрирован в Министерстве юстиции Российской Федерации 17.04.2006, регистрационный N 7707). При этом клиринговый центр обязан потребовать от участника клиринга предоставления в распоряжение клиринговому центру до истечения указанного срока обеспечения, соответствующего требованиям Положения.

7.5. В случаях, предусмотренных правилами осуществления клиринговой деятельности, клиринговый центр вправе с соблюдением требования валютного законодательства принимать в качестве обеспечения исполнения денежных обязательств участника клиринга по срочным договорам (контрактам) иностранную валюту в случае, если соответствующая иностранная валюта является предметом сделок купли/продажи на торгах, организуемых валютной биржей.

7.6. Правила осуществления клиринговой деятельности клирингового центра должны устанавливать предельную долю ценных бумаг, а также иностранной валюты, являющихся обеспечением исполнения денежных обязательств участника клиринга по срочным договорам (контрактам) или порядок определения соответствующих долей.

Клиринговый центр обязан осуществлять контроль за соответствием доли ценных бумаг, а также иностранной валюты, предоставленных участниками клиринга в распоряжение клирингового центра, требованиям, установленным правилами осуществления клиринговой деятельности.

7.7. Правилами осуществления клиринговой деятельности клирингового центра должен быть предусмотрен порядок определения цен, по которым ценные бумаги и иностранная валюта принимаются в качестве обеспечения исполнения денежных обязательств участников клиринга по срочным договорам (контрактам). Не допускается установление различных правил оценки ценных бумаг и иностранной валюты, принимаемой клиринговым центром в качестве обеспечения исполнения обязательств, для участников клиринга разных категорий.

7.8. Правилами осуществления клиринговой деятельности клирингового центра должен быть установлен порядок (в том числе сроки):

уведомления участников клиринга об изменении предельной доли ценных бумаг, а также иностранной валюты, являющихся обеспечением исполнения денежных обязательств участника клиринга по срочным договорам (контрактам);

вступления в силу новых значений предельной доли ценных бумаг, а также иностранной валюты, являющихся обеспечением исполнения денежных обязательств участников клиринга по срочным договорам (контрактам);

уведомления участников клиринга о цене/порядке определения цен, по которым клиринговый центр осуществляет оценку ценных бумаг и иностранной валюты, принимаемых в качестве обеспечения исполнения обязательств участников клиринга по срочным договорам (контрактам);

вступления в силу цен/порядка определения цен, по которым клиринговый центр осуществляет оценку ценных бумаг и иностранной валюты, принимаемых в качестве обеспечения исполнения обязательств участников клиринга по срочным договорам (контрактам).

7.9. Клиринговый центр осуществляет оценку ценных бумаг/иностранной валюты в соответствии с правилами осуществления клиринговой деятельности:

при предоставлении участником клиринга ценных бумаг/иностранной валюты в распоряжение клирингового центра;

каждый рабочий день после предоставления участником клиринга ценных бумаг/иностранной валюты в распоряжение клирингового центра;

в иных случаях, установленных правилами осуществления клиринговой деятельности клирингового центра.

7.10. Правила осуществления клиринговой деятельности клирингового центра должны определять основания и порядок прекращения обязательств участников клиринга в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения ими обязательств по срочным договорам (контрактам), в т.ч. основания и порядок прекращения обязательств по инициативе клирингового центра (принудительное закрытие позиций).

7.11. В случаях и порядке, установленных правилами осуществления клиринговой деятельности клирингового центра, в целях обеспечения исполнения обязательств участника клиринга по срочным договорам (контрактам), клиринговый центр вправе продать или распорядиться иным образом ценными бумагами/иностранной валютой/денежными средствами, предоставленной участником клиринга в распоряжение клирингового центра.

7.12. Правилами осуществления клиринговой деятельности клирингового центра могут быть установлены ограничения (лимиты) на размер обязательств участника клиринга, в том числе обязательств по срочным договорам (контрактам), заключенным на основании одной спецификации.

7.13. Клиринговый центр обязан сформировать гарантийный фонд. Порядок формирования, размещения и использования гарантийного фонда определяется клиринговым центром в соответствии с требованиями, установленными Положением о клиринговой деятельности для гарантийного фонда, формируемого для обеспечения исполнения сделок с ценными бумагами. Денежные средства и ценные бумаги, составляющие гарантийный фонд, используемый клиринговой организацией для обеспечения исполнения обязательств по срочным договорам (контрактам), должны быть обособлены от денежных средств и ценных бумаг, составляющих гарантийный фонд, используемый клиринговой организацией для обеспечения исполнения обязательств по другим сделкам с ценными бумагами.

(в ред. Приказа ФСФР РФ от 29.03.2007 N 07-33/пз-н)

7.14. Клиринговый центр обязан уведомлять федеральный орган исполнительной власти в сфере финансовых рынков о случаях принудительного закрытия позиций. При этом уведомление должно содержать следующую информацию:

- наименование (имя, фамилия, отчество) и код участника клиринга, позиции которого принудительно закрыты;

- наименование (имя, фамилия, отчество) и код участников клиринга/клиентов участника клиринга, в интересах которых заключены срочные договоры (контракты), обязательства по которым прекращены;

- размер обязательств по срочным договорам (контрактам), обязательства по которым прекращены в разрезе видов срочных договоров (контрактов), а также сроков исполнения срочных договоров (контрактов);

- фактические обстоятельства, а также положения правил осуществления клиринговой деятельности и/или спецификаций срочных договоров (контрактов), послужившие основанием для закрытия позиций.

Уведомление, указанное в настоящем пункте, должно быть направлено в федеральный орган исполнительной власти в сфере финансовых рынков не позднее следующего рабочего дня со дня принудительного закрытия позиций.

7.15. Клиринговый центр обязан уведомлять федеральный орган исполнительной власти в сфере финансовых рынков о случаях продажи ценных бумаг и/или иностранной валюты, предоставленных в распоряжение клирингового центра участниками клиринга, а также распоряжении соответствующими ценными бумагами/иностранной валютой в иных формах, направленных на прекращение обязательств участников клиринга по срочным договорам (контрактам), в том числе надлежащим исполнением. При этом уведомление должно содержать следующую информацию:

- наименование (имя, фамилия, отчество) и код участника клиринга, обязательства которого были прекращены, в том числе надлежащим исполнением, в результате продажи ценных бумаг/иностранной валюты или распоряжения ими в иной форме;

- наименование (имя, фамилия, отчество) и код участников клиринга/клиентов участника клиринга, в интересах которых заключены срочные договоры (контракты), обязательства по которым были прекращены, в том числе надлежащим исполнением, в результате продажи клиринговым центром ценных бумаг/иностранной валюты или распоряжения ими в иной форме;

- количество ценных бумаг/сумма иностранной валюты, которая была продана клиринговым центром или которой клиринговый центр распорядился в иной форме в целях прекращения, в том числе надлежащим исполнением обязательств по срочным договорам (контрактам);

- условия, на которых клиринговый центр осуществил продажу ценных бумаг/иностранной валюты, порядок ее осуществления или порядок и условия распоряжения ценными бумагами/иностранной валютой в иной форме;

- фактические обстоятельства, а также положения правил осуществления клиринговой деятельности, спецификаций срочных договоров (контрактов), договоров клирингового центра с участником клиринга, послужившие основанием для продажи клиринговым центром ценных бумаг/иностранной валюты или распоряжения ими в иной форме.

Уведомление, указанное в настоящем пункте, должно быть направлено в федеральный орган исполнительной власти в сфере финансовых рынков не позднее рабочего дня, следующего за днем продажи ценных бумаг/иностранной валюты или распоряжения ими в иной форме.

7.16. Правилами осуществления клиринговой деятельности клирингового центра должен быть предусмотрен порядок уведомления участников клиринга о внесении изменений и дополнений в спецификации срочных договоров (контрактов), а также последствиях внесения таких изменений и дополнений.