Законодательная база Российской Федерации

ПОСТАНОВЛЕНИЕ ФКЦБ РФ от 19.12.96 N 23 "ОБ УТВЕРЖДЕНИИ ВРЕМЕННОГО ПОЛОЖЕНИЯ О ТРЕБОВАНИЯХ, ПРЕДЪЯВЛЯЕМЫХ К ОРГАНИЗАТОРАМ ТОРГОВЛИ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ, И ВРЕМЕННОГО ПОЛОЖЕНИЯ О ЛИЦЕНЗИРОВАНИИ ВИДОВ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПО ОРГАНИЗАЦИИ ТОРГОВЛИ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ"

3.1. Фондовая биржа создается в форме некоммерческого партнерства.

Организационно - правовая форма организатора внебиржевой торговли, в том числе как некоммерческой организации, определяется им самостоятельно.

3.2. Организатор торговли осуществляет свою деятельность как исключительную.

Не допускается сочетание деятельности в качестве фондовой биржи с деятельностью в качестве организатора внебиржевой торговли.

3.3. Каждый организатор торговли должен принять правила организатора торговли. Правила организатора торговли должны соответствовать требованиям законодательства Российской Федерации о ценных бумагах и актов Федеральной комиссии и подлежат утверждению в Федеральной комиссии.

Правила организатора торговли должны предусматривать:

перечень видов, категорий и типов ценных бумаг, являющихся предметом торговли через организатора торговли;

время начала и окончания торговой сессии;

требования к участникам торговли, предусматривающие равенство всех участников торговли при их допуске к участию в торговле и в процессе участия в торговле с учетом особенностей регулирования деятельности маркет - мейкеров;

обеспечение равных условий участников торговли в доступе к информации о ценах и объемах ценных бумаг, по которым заключаются договоры через организатора торговли, доведение до всех участников торговли информации о ценах и количестве ценных бумаг по каждому договору купли - продажи ценных бумаг в сроки не позднее 3 минут после его заключения;

функции и правила деятельности маркет - мейкеров, основные требования, предъявляемые к ним, в том числе требования, отличные от предъявляемых к другим участникам торговли (в случае, если правилами организатора торговли предусматривается использование маркет - мейкеров);

определение крупных лотов ценных бумаг и особенности правил торговли крупными лотами ценных бумаг (в случае, если правилами организатора торговли устанавливаются особенности торговли крупными лотами ценных бумаг);

процедуры, обеспечивающие составление торговой системой реестра всех договоров купли - продажи ценных бумаг, заключенных через данного организатора торговли, с указанием времени заключения и всех существенных условий заключенных договоров;

описание механизма образования цен договора (путем удовлетворения встречных заявок в ходе проведения аукциона или на основании котировок дилеров, или иного порядка);

описание правил и процедур регистрации в торговой системе данных о заключенных договорах купли - продажи ценных бумаг и их сверки организатором торговли с данными участников торговли, процедур согласования выявляемых расхождений;

требования к порядку исполнения участниками торговли поручений клиентов на приобретение и продажу ценных бумаг;

правила и порядок вмешательства должностных лиц организатора торговли в ход торговли, перечень условий, при которых предусматривается приостановление торговли, порядок приостановления и возобновления торговли, перечень должностных лиц организатора торговли, которые вправе принимать решение о приостановлении или возобновлении торговли ценными бумагами;

порядок совершения, оформления и расчетов по договорам купли-продажи ценных бумаг, описание содержания и стандартные сроки осуществления организатором торговли, участниками торговли и клиентами основных процедур, обеспечивающих совершение и расчеты по договорам купли - продажи ценных бумаг, а также меры ответственности, применяемые при их несоблюдении;

правовое положение участников торговли (указание на то, в каком качестве выступает участник торговли при заключении договоров купли - продажи ценных бумаг);

порядок и способы обеспечения исполнения обязательств по договорам купли - продажи ценных бумаг, а также правила возмещения убытков, связанных с неисполнением или ненадлежащим исполнением обязательств, в том числе по договорам участников торговли с клиентами;

перечень и содержание отчетов, предоставляемых организатором торговли участникам торговли при заключении договоров купли - продажи ценных бумаг;

описание механизма сверки договоров купли - продажи ценных бумаг между организатором торговли, участниками торговли, расчетной, депозитарной и клиринговой организацией;

процедуры рассмотрения и урегулирования споров между участниками торговли;

порядок дублирования, хранения и защиты организатором торговли информации о заключении, сверке и регистрации каждого договора купли - продажи ценных бумаг, позволяющий при необходимости в разумные сроки воспроизвести существенные условия каждого договора и действия сторон при его заключении, подтверждении и исполнении. При этом указанная информация должна храниться организатором торговли не менее 3 лет;

порядок доступа к текущей информации о ходе торговли через организатора торговли должностных лиц и служащих организатора торговли, участников торговли и иных лиц;

описание систем контроля за соблюдением запрета на использование и передачу служащими организатора торговли информации, связанной с ценами договоров и количеством ценных бумаг по этим договорам, ценой покупки и продажи ценных бумаг и иной служебной информации, в том числе для целей личного инвестирования;

меры, предпринимаемые организатором торговли и участниками торговли в случае возникновения чрезвычайных непредвиденных обстоятельств, препятствующих продолжению торговли, таких, как сбои торговой системы, потери или нарушения баз данных о договорах купли - продажи ценных бумаг, и других ситуаций;

ответственность организатора торговли за сбои и ошибки в работе торговой системы, а также ошибки и неправомерные действия его служащих;

описание систем защиты баз данных организатора торговли от ошибок и несанкционированного доступа;

права, обязанности и ответственность участников торговли за правильность и своевременность предоставляемой ими в торговую систему информации;

описание механизма контроля за соблюдением правил организатора торговли;

описание мер по предотвращению манипулирования ценами;

санкции и меры, применяемые к участникам торговли в случае нарушений ими правил организатора торговли, включая неисполнение или ненадлежащее исполнение обязательств по договорам купли - продажи ценных бумаг, заключенным через организатора торговли.

Правила организатора торговли и все изменения и дополнения к ним вступают в силу только после их утверждения в Федеральной комиссии.

3.4. Организатор торговли обязан принять внутренние операционные процедуры, обеспечивающие выполнение организатором торговли, его служащими, участниками торговли и их служащими правил данного организатора торговли.

Организатор торговли обязан обеспечить осуществление постоянного внутреннего контроля со стороны специализированного подразделения организатора торговли за соблюдением внутренних операционных процедур.

Внутренние операционные процедуры представляются в Федеральную комиссию одновременно с представлением правил организатора торговли и подлежат утверждению Федеральной комиссией. Все изменения и дополнения внутренних операционных процедур должны направляться в Федеральную комиссию не позднее следующего дня после их утверждения.

Не реже одного раза в год организатор торговли должен подвергаться внешнему аудиту независимым аудитором на предмет соответствия правил организатора торговли требованиям законодательства Российской Федерации о ценных бумагах, актов Федеральной комиссии, внутренним документам, целям и задачам организатора торговли, а также соблюдения Внутренних операционных процедур.

Заключение независимого аудитора представляется в Федеральную комиссию вместе с представлением организатором торговли годового отчета о его деятельности.

3.5. В дополнение к требованиям, изложенным в п. 3.3 настоящего Положения, правила фондовой биржи должны предусматривать:

порядок принятия правил фондовой биржи, порядок внесения изменений и дополнений в правила фондовой биржи;

перечень типовых заявок на приобретение и продажу ценных бумаг, их форма и содержание, которое должно включать все существенные условия договора купли - продажи; фиксацию всех заявок на приобретение и продажу ценных бумаг участниками биржевой торговли в реестре заявок на приобретение и продажу ценных бумаг, поддерживаемом торговой системой, с указанием времени подачи и данных каждой заявки;

обеспечение сохранности баз данных по каждой заявке в торговой системе не менее 3 лет;

обеспечение равных условий для всех участников биржевой торговли при вводе заявок на приобретение и продажу ценных бумаг;

порядок доступа лиц, не являющихся участниками биржевой торговли, включая клиентов, к текущей информации о цене каждой ценной бумаги по договорам купли - продажи ценных бумаг и количестве ценных бумаг по этим договорам в процессе биржевой торговли;

регистрацию непосредственно фондовой биржей договоров купли - продажи ценных бумаг, заключенных на фондовой бирже;

заключение договоров купли - продажи ценных бумаг только в помещении фондовой биржи или в рамках ее единой торговой системы, ввод заявок в торговую систему исключительно уполномоченными лицами участников биржевой торговли;

обеспечение расчетов по договорам купли - продажи ценных бумаг, заключенным на фондовой бирже, только через депозитарии, клиринговые организации и организации, обеспечивающие расчеты по договорам купли - продажи ценных бумаг на рынке ценных бумаг и имеющие лицензию на осуществление соответствующего вида деятельности, выданную Федеральной комиссией;

детальное описание взаимодействия фондовой биржи и участников торговли с действующими депозитарными и расчетными системами, обеспечивающего сверку данных о заключенных и исполненных договорах купли - продажи ценных бумаг;

обязательство фондовой биржи обеспечивать раскрытие информации о ценных бумагах и эмитентах в порядке, предусмотренном настоящим Положением и правилами листинга и делистинга ценных бумаг, утвержденными фондовой биржей.

Фондовая биржа обязана организовать систему расчетов по договорам купли - продажи ценных бумаг между участниками биржевой торговли самостоятельно либо через специализированные расчетные, клиринговые и депозитарные организации, получившие в установленном порядке лицензию Федеральной комиссии на осуществление соответствующего вида деятельности на рынке ценных бумаг.

3.6. В дополнение к требованиям, изложенным в п. 3.3 настоящего Положения, правила организаторов внебиржевой торговли должны предусматривать:

обязательность использования в торговой системе только котировок участников торговли, предусматривающих обязательство объявившего их участника торговли заключить договор купли - продажи ценных бумаг в порядке и на условиях, указанных в котировке;

обязанности участников торговли сообщать в торговую систему о договорах купли - продажи ценных бумаг, заключенных по телефону, не позднее 10 минут после заключения договора; описание механизма проверки данных о заключенных через торговую систему организатора торговли договорах с данными о договорах, по которым были произведены расчеты, отраженные в книгах внутреннего учета брокера или дилера, ведение которых осуществляется в соответствии с актами Федеральной комиссии и стандартами, принятыми организатором внебиржевой торговли.

3.7. Все заключаемые договоры купли - продажи ценных бумаг через организатора торговли должны регистрироваться организатором торговли и только в течение установленного правилами организатора торговли времени.

В торговую систему вправе вводить заявки только уполномоченные лица участников торговли.