Уровень ставки рефинансирования Центробанка РФ, который не может быть ниже инфляции, является важным ориентиром для банков. Они не могут получить заемные средства под процент ниже этой ставки. Для того чтобы не оставаться в убытке, финансовые организации по потребительским кредитам устанавливают более высокий процент, чем ставка по займам ЦБ.

При повышении предложения по ипотечным кредитам, ставка корректируется в сторону понижения. Значительное снижение ставок происходит, при стабилизации экономической ситуации в стране и росте доходов у потенциальных заемщиков.

Еще есть доля невозвратных кредитов (дефолтных), по которым банки несут убытки. По ипотечным кредитам в залоге у банка находится квартира, но продаваться она может месяц, год или еще дольше. Пока квартира продается – банк несет убытки (оплата ЖКХ, капремонта), кроме того, банк сам оплачивает кредит, из которого выдавал ипотеку заемщику. Все эти риски банки перекладывают в процентную ставку по ипотеке.